Formace svíček: hlava a ramena, trojúhelník, dvojité dno
V minulých článcích o svíčkovém grafu jsme vám napsali co je to svíčkový graf a jaký má vyznám pro obchodování. V následujícím článku jsme vám přiblížili jednoduché formace svíček. Dnes si představíme formace svíček jako hlava a ramena, trojúhelník, dvojité dno.
Formace hlava a ramena
V technické analýze vzor hlavy a ramen popisuje specifickou formaci grafu, která předpovídá změnu trendu z “bullish” na “bearish”. Vzor hlavy a ramen je považován za jeden z nejspolehlivějších trendů zvratu. Je to jeden z několika špičkových modelů, které signalizují, s různou mírou přesnosti, že trend blíží se ke konci.
Tento vzor se skládá ze tří částí:
1. Po dlouhých vzestupných trendech cena stoupne na vrchol a následně klesá, aby vytvořila koryto.
2. Cena opět stoupne, aby vytvořila druhý, vyšší vrchol a opět klesá.
3. Cena stoupá potřetí, ale jen na úroveň prvního vrcholu ještě před tím, než klesne.
Obrácená formace hlava a ramena
Vzory hlavy a ramen mohou také signalizovat, že klesající tendence se bude vracet do vzestupného trendu – jedná se o obrácenou formaci hlavy a ramen. V tomto případě cena akcií dosáhne tři po sobě jdoucí minima, oddělené dočasným růstem ceny. Z nich je druhý žlab nejnižší (hlava) a první a třetí jsou mírně mělčí (ramena). Závěrečná rally po třetím pádu naznačuje, že medvědí trend se změnil a ceny pravděpodobně budou pokračovat vzhůru.
Souboj medvědů a býků
Počáteční vrchol a následný pokles představují klesající hybnou sílu předchozího vzestupného trendu. Ve snaze udržet vzestupný pohyb tak dlouho, jak to bude možné se býci shromáždí, aby tlačily cenu zpět až po počáteční vrchol. Tímto krokem dosáhnou novou výšku (hlavu). V tomto bodě je stále možné, že býci obnoví své dominantní postavení na trhu a budou pokračovat v rostoucím trendu.
Když však cena klesne podruhé a dosáhne bodu pod počátečním vrcholem, je zřejmé, že medvědi získávají půdu pod nohama. Býci se ještě jednou pokoušejí stlačit cenu směrem nahoru, ale uspěli jen částečně a dosáhly výše prvního vrcholu. Tato neschopnost býků znamená to, že medvědi se dostávají k plné moci a ceny za okamžik prudce klesnou
Formace trojúhelník
Tato formace používaná v technické analýze je snadno rozpoznatelná odlišným tvarem vytvořeným dvěma konvergenčními trendovými liniemi. Vzor je identifikován nakreslením dvou trendových linií, které spojují sérii postupně nižších vrcholů a sérii postupně vyšších žlabů (neckline). Obě trendové linie působí jako bariéry, které brání tomu, aby byla cena vyšší nebo nižší, ale jakmile cena překročí jednu z těchto úrovní, často následuje prudký pohyb – buď nahoru nebo dolů.
Sestupný trojúhelník
Jedná se o velmi populární nástroj mezi obchodníky, protože jasně ukazuje, že poptávka se oslabuje a když se cena spadne pod support, je to jasný náznak toho, že pád bude pravděpodobně pokračovat nebo bude ještě silnější. Sestupné trojúhelníky poskytují technickým obchodníkům možnost získat značné zisky v krátkém čase. Nejběžnější cenové cíle jsou obecně nastaveny na vstupní cenu minus vertikální výšku mezi dvěma liniemi trendů.
Formace Dvojité dno
Formace dvojité dno (double bottom pattern) je schéma grafu používána v technické analýze. Popisuje pokles trhu, následný růst a další pokles na stejnou nebo podobnou úroveň jako ten původní pád a následně znovu další růst. Dvojité dno vypadá jako písmeno “W”. Dvojité dno je považováno za podporu (support).
Časový rámec pro formaci dvojité dno
Stejně jako u všech formaci grafů, formace dvojitého dna je nejvhodnější pro analýzu střednědobého až dlouhodobého pohledu na trh. Obecně platí, že čím delší je trvání mezi dvěma nejnižšími hodnotami, tím větší je pravděpodobnost úspěšnosti grafu. Nejméně tříměsíční trvání se považuje za přiměřenou pro minimum vzoru dvojitého dna. Proto je lepší používat denní nebo týdenní cenové grafy při analýze trhů pro tento konkrétní vzor.
Potvrzení formace dvojitého dna
Formace dvojitého dna vždy následuje hlavní nebo vedlejší downtrend v konkrétním období a signalizuje zvrácení a začátek potenciálního uptrend. Základy by měly odrážet charakteristiky nastávajícího zvratu a potencionálního uptrend. Při vytváření této formace by se také měl pečlivě sledovat objem. Hrot (spike) ve volume se obvykle vyskytuje během dvou vzestupných pohybů ve struktuře. Tyto objemové hroty jsou silným ukazatelem stoupajícího cenového tlaku a slouží jako další potvrzení úspěšného modelu s dvojitým dnem.
Mohlo by vás zajímat: Co je buy wall a sell wall a nač slouží?
Obchodování podle dvojitého dna
Jakmile je závěrečná cena v druhém odrazu a přibližuje se k výšce prvního odrazu této formace, přičemž je přítomen výrazný nárůst objemu, je třeba zaujmout dlouhou pozici (long) při úrovni cenové hladiny prvního odrazu. Cíl zisku by měl být stanoven na dvojnásobek částky zastavené ztráty nad vstupní cenou.
Tyto tři formace svíček se vyskytují poměrně často a jsou spolehlivým indikátorem. Nicméně trh je nevypočitatelný a proto se netřeba 100% spoléhat na úspěch dané formace svíček.
